두 개의 돈, 세 개의 주머니

두 개의 돈(Taxable Money vs Non-Taxable Money)

돈은 두가지 종류가 있다. 택스를 내야하는 Taxable Money와 택스를 내지 않아도 되는 Non-Taxable Money다. Taxable Money는 아직 택스를 내지 않은 돈이니 언젠가는 택스를 내야하는 돈이고, Non-Taxable Money는 tax-free로 사용할 수 있는 돈이다.

예를들어, 연봉(Gross income)은 택스를 내야하기 때문에 Taxable(Pre-Tax/Before Tax/Deductable) Money이고, 택스를 뻰 실 수령액(Net income)은 Non-Taxable(Post-Tax/After-Tax/Non-Deductable) Money다.

세 개의 주머니( Three Account types)

Tax-Free Accounts

Roth IRA, Roth 401(k)등의 Tax-Free(AKA Tax-Advantaged) Accounts에 있는 돈은 Non-Taxable(Post-Tax/After-Tax/Non-Deductable) Money다. Tax-Free Accounts에 저축하는 금액은 Post-Tax Money(Nondeductible)로 저축하고, 인출할 때는 저축한 원금과 투자 수익에 대해서 Tax-Free로 인출한다.

Tax-Deferred Accounts

Traditional IRA, Traditional 401(k)등의 Tax-Deferred Accounts에 있는 돈은 Taxable(Pre-Tax/Before Tax/Deductable) Money다. Tax-Deferred Accounts 저축하는 금액은 Pre-Tax Money로 저축한 금액만큼 소득 공제(PDeductible)를 받는다.

하지만 인출할 때 원금과 투자 소득을 일반 소득(Ordinary Income)으로 간주하여 세금을 내야한다. 한마디로, 소득에 대한 세금을 인출할때까지 무기한 연기(Defer)해 주는 것이다.

Taxable Accounts

Taxable Accounts는 세금 혜택이 없는 계좌로 체킹, 세이빙, 브로커지 어카운트(중권 계좌)등이 있다. 소득이 발생하면 무조건 소득에 대한 세금을 매년 택스 보고 해야한다.

Taxable Accounts 자체는 세금 혜택이 없지만 Qualified dividends, Municipal bonds 처럼 세금상에 혜택을 주는 상품들이 있고, 주식 투자 같은 경우 주식이 올랐어도 팔아서 이익을 실현하자 않으면 소득이 발생한 것이 아니니 세금을 연기(Defer) 할 수 있다.

정리하면

Tax-Free Accounts에 있는 돈은 Non-Taxable Money로 Tax-Free로 인출할 수 있고, Tax-Deferred Accounts에 있는 돈은 Taxable Money로 인출할 때 일반 소득(Ordinary Income)으로 간주하여 세금을 내야한다.

Taxable Accounts에 있는 돈은 Taxable Money(이자, 배당금, 실현된 이익 등)와 Non-Taxable(Post-Tax/After-Tax) Money가 섞여 있다.